أسعار النفط التقارير التقارير السنوية النشرة الاسبوعية تقارير دورية حصاد 2023 نفط وحدة أبحاث الطاقة

سعر برميل النفط في 2024.. كيف توقعت موازنات العرب تحركات الخام؟

وحدة أبحاث الطاقة - أحمد عمار

2023-12-28

0 1٬372

ما تزال حالة الغموض تسيطر على توقعات سعر برميل النفط في 2024، التي ألقت بظلالها على الافتراضيات التي بنت على أساسها العديد من الدول العربية موازناتها، إذ اتبع أغلبها سعرًا تحفظيًا مستقرًا على توقعات 2023 نفسها.

وهو ما يبدو أنه يرجع إلى حالة عدم اليقين بشأن سوق النفط العالمية الناتجة عن استمرار التوترات الجيوسياسية بين روسيا وأوكرانيا والولايات المتحدة والصين، ومخاوف تباطؤ نمو الاقتصاد العالمي.

وكانت إدارة معلومات الطاقة الأميركية توقعت في أحدث تقاريرها أن يسجل متوسط سعر خام غرب تكساس الوسيط خلال 2024 نحو 78.07 دولارًا للبرميل، على أن يبلغ متوسط سعر خام برنت نحو 82.57 دولارًا للبرميل.

وتستعرض وحدة أبحاث الطاقة توقعات سعر برميل النفط التي بنت على أساسها الدول العربية الإيرادات والمصروفات المحتملة خلال عام 2024.

العراق

أعدّ العراق موازنة عام 2024 على افتراض أسعار النفط عند 70 دولارًا للبرميل، وهو السعر نفسه الذي اعتمدته البلاد لعام 2023.

وترى البلاد أن متوسط أسعار الخام العراقي الذي يُصدّر إلى السوق العالمية ما يزال أعلى من 70 دولارًا للبرميل، وأن السعر يُعد تحوطيًا لتجنب أي مخاطر.

وتوضح الحكومة أن الموازنة تحتوي على خطط تمويلية ستُفعل حال وصول متوسط أسعار النفط إلى 70 دولارًا للبرميل أو أقل، إذ تضع في حسبانها الاقتراض حال هبوط السعر دون الحدود المقدرة.

وتؤكد أنها لم تلجأ إلى الاقتراض خلال 2023 لتمويل العجز المتوقع، بفضل أن سعر برميل النفط الخام العراقي في السوق العالمية ما يزال أعلى من الذي افترضته الموازنة بفارق يُقدر متوسطه بـ10 دولارات للبرميل، بالإضافة إلى تحقيق ميزانية عام 2022 فوائض مالية تُقدر بنحو 23 تريليون دينار (17.55 مليار دولار).

ومع ذلك، يرى العراق أن أسعار النفط المقبولة التي تحقق التوازن والاستقرار في الاقتصاد المحلي والعالمي تُقدر بين 85 و90 دولارًا للبرميل، وقد يكون ذلك أحد الدوافع وراء مشاركة بغداد في تخفيضات طوعية للإنتاج بالتعاون مع عدة دول بتحالف أوبك+، وفق ما رصدته وحدة أبحاث الطاقة.

وبحسب آخر الإحصائيات الحكومية، تراجع إجمالي إيرادات صادرات العراق من النفط الخام منذ بداية يناير/كانون الثاني الماضي حتى نهاية نوفمبر/تشرين الثاني 2023 إلى 89.32 مليار دولار، مقابل 107.9 مليار دولار في المدة المقابلة من عام 2022

ويستعرض الرسم البياني التالي، الذي أعدّته وحدة أبحاث الطاقة، إيرادات صادرات النفط العراقي شهريًا:

إيرادات العراق من صادرات النفط

وفي نوفمبر/تشرين الثاني الماضي، بلغ متوسط سعر برميل النفط العراقي في السوق العالمية نحو 82.66 دولارًا، متراجعًا عن مستوى 88.26 دولارًا الذي سجله في شهر أكتوبر/تشرين الأول.

وانخفضت كمية صادرات النفط العراقي في شهر نوفمبر/تشرين الثاني 2023 إلى 3.433 مليون برميل يوميًا، مقارنة مع 3.533 مليون برميل يوميًا في أكتوبر/تشرين الأول.

الجزائر

لم يشهد سعر برميل النفط الذي بنت الجزائر على أساسه موازنة المدة من 2024 حتى عام 2026، أي تغيير عن السعر المقدر في موازنة 2023.

وتضع الجزائر سعرين متوقعين لبرميل النفط في موازنة 2024 وهما 60 دولارًا بصفته سعرًا مرجعيًا، و70 دولارًا بصفته سعر سوق تقديريًا للخام، وهي الأسعار نفسها المقدرة في موازنة 2023.

ورغم ثبات سعر البرميل، تتوقع الجزائر تراجع إيرادات الجباية النفطية -إيرادات النفط- إلى 3.512 تريليون دينار (26.07 مليار دولار) خلال 2024، مقابل 3.856 تريليون دينار (28.62 مليار دولار) إيرادات متوقعة بنهاية عام 2023.

وبحسب بيانات حكومية، ارتفعت عوائد النفط في الجزائر إلى 3292 مليار دينار (24.53 مليار دولار) خلال المدة من يناير/كانون الثاني حتى نهاية أغسطس/آب 2023، بزيادة 86 مليار دينار (0.64 مليار دولار) مقارنة بالأشهر الـ8 الأولى من 2022.

ويأتي ارتفاع الإيرادات مع ارتفاع سعر برميل النفط في السوق العالمية خلال تلك المدة عن السعر الذي وضعته موازنة عام 2023 والبالغ 60 دولارًا.

يُشار إلى أن إجمالي إيرادات الجزائر من تصدير المحروقات قفز إلى 59.551 مليار دولار خلال 2022، مقابل 35.19 مليار دولار عام 2021، وفقًا لبيانات البنك المركزي الجزائري.

وجاءت تلك القفزة، بدعم من ارتفاع إيرادات صادرات النفط الجزائري إلى 15.309 مليار دولار في عام 2022، مقابل 9.74 مليار دولار عام 2021.

قطر

خفّضت قطر السعر المتوقع لبرميل النفط الذي بنت على أساسه موازنة 2024 إلى 60 دولارًا، مقابل 65 دولارًا في موازنة عام 2023.

وتشير وزارة المالية القطرية إلى أنها بنت موازنة عام 2024 على أساس نهج متحفظ في تقدير أسعار النفط، بهدف وضع خطة مالية قادرة على الصمود في مواجهة تقلبات أسعار الطاقة.

وبناءً على ذلك، تتوقع قطر انخفاض إجمالي الإيرادات المتوقعة خلال العام المقبل إلى 202 مليار ريال (55.48 مليار دولار)، أي بنسبة هبوط سنوية 11.4% مقارنة بإجمالي الإيرادات المتوقع تحقيقها بنهاية 2023.

الكويت

خفّضت الكويت متوسط سعر برميل النفط في موازنة عامها المالي الجاري الذي بدأ في أبريل/نيسان 2023 وينتهي في مارس/آذار من 2024 إلى 70 دولارًا، مقابل 80 دولارًا في موازنة العام المالي السابق له.

وتصف الحكومة الكويتية سعر برميل النفط الذي بنت على أساسه الموازنة بأنه سعر محافظ، وبناءً عليه وضعت توقعات حذرة لإيراداتها من تصدير النفط، الأمر الذي قد يؤدي إلى تحقيق عجر في الموازنة بنحو 5 مليارات دينار (16.18 مليار دولار).

وبحسب الموازنة -التي اطلعت عليها وحدة أبحاث الطاقة-، وُضعت الإيرادات على أساس حجم إنتاج متوقع عند 2.67 مليون برميل يوميًا خلال (2023-2024).

وتتوقع الكويت تراجع إيراداتها النفطية خلال العام المالي (2023-2024) إلى 17.16 مليار دينار (55.54 مليار دولار)، مقابل إيرادات محققة بلغت 26.71 مليار دينار (86.45 مليار دولار)، بنسبة هبوط 36%، بقيمة 9.55 مليار دينار (30.91 مليار دولار).

وتمثل العائدات النفطية في موازنة الكويت نسبة 88.20% من إجمالي الإيرادات التي تتوقعها البلاد خلال العام المالي 2023-2024.

السعودية

واصلت السعودية وضع أكثر من سيناريو لإيرادات البلاد خلال موازنة عام 2024، التي يأتي معظمها من بيع النفط في السوق الدولية، وهو ما يرجع إلى تذبذب أسواق النفط.

يُشار إلى أن السعودية تتحفظ بصفة عامة على ذكر سعر برميل النفط الذي تبني على أساسه موازناتها.

وتؤكد أن وضع 3 سيناريوهات للموازنة يساعد الحكومة على التعامل مع أي تطورات بصورة تتسم بالمرونة، إذ تأخذ في الحسبان التحديات التي تواجه الاقتصاد العالمي والمخاطر الجيوسياسية.

وفي السيناريو الأساس لموازنة 2024، تتوقع المملكة تحقيق إيرادات إجمالية تبلغ 1.17 تريليون ريال (311.89 مليار دولار)، في حين تتوقع في السيناريو الأقل تسجيلًا عائدات تصل إلى 1.14 تريليون ريال (303.9 مليار دولار)، إلى جانب تحقيق نحو 1.48 تريليون ريال (394.53 مليار دولار) في السيناريو الأعلى.

وكشفت موازنة السعودية 2024 عن بند الإيرادات الأخرى، التي تشمل الإيرادات النفطية والأرباح من استثمارات الحكومة ومبيعات السلع والخدمات؛ نحو 812 مليار ريال (216.46 مليار دولار) خلال 2024، بنسبة تراجع 3.5% عن المتوقع تحقيقه بنهاية عام 202، والبالغ 841 مليار ريال (224.22 مليار دولار).

وأرجعت انخفاض الإيرادات المتوقعة بموازنة عام 2024، إلى بناء تقديرات تتسم بالتحفظ تحسبًا لأي تطورات قد تطرأ على الاقتصادَين المحلي والعالمي.

وفي السيناريو الأساسي، تتوقع السعودية تسجيل عجز بالموازنة بقيمة 79 مليار ريال (21.05 مليار دولار) خلال 2024، يرتفع إلى 102 مليار ريال (27.19 مليار دولار) في السيناريو الأقل، في حين تتوقع تحقيق فائض بقيمة 234 مليار ريال (62.37 مليار دولار) في السيناريو الأعلى.

وتقدر المملكة أن إيراداتها من بيع النفط خلال 2023 ستنخفض بمقدار 28 مليار دولار، لتسجل 200.49 مليار دولار، مقارنة بإيرادات عام 2022 البالغة 228.49 مليار دولار.

ويرصد الرسم البياني التالي، من إعداد وحدة أبحاث الطاقة، إيرادات صادرات النفط السعودي شهريًا:

إيرادات صادرات النفط السعودي

مصر

اعتمدت مصر سعر برميل النفط الذي بنت على أساسه افتراضيات موازنتها لعامها المالي الذي بدأ في يوليو/تموز 2023 حتى نهاية يونيو/حزيران 2024 عند 80 دولارًا للبرميل، وهو السعر نفسه، الذي اعتمدته العام المالي الماضي.

وتُعد مصر من الدول التي تتأثر سلبًا بصورة كبيرة من أي زيادة تحدث في سعر النفط بالسوق العالمية، مقارنة بتقديرات الموازنة، نتيجة استيراد معظم احتياجاتها النفطية من الخارج.

وحال حدوث أي زيادة بنحو دولار واحد في سعر برميل النفط عالميًا عن الافتراضيات المتوقعة، يؤدي ذلك إلى زيادة العجز الكلي.

وفي مقابل ذلك، تقدر موازنة مصر أن الدعم المقدم للمواد النفطية خلال العام المالي 2023-2024 سيقفز إلى 119.4 مليار جنيه (3.86 مليار دولار)، مقابل 78 مليار جنيه (2.52 مليار دولار) متوقعة في العام المالي الماضي.

تونس

تُعد تونس -أيضًا- من الدول التي تواجه مخاطر تقلبات سعر برميل النفط في السوق العالمية، لاعتمادها على الاستيراد لتوفير معظم احتياجاتها من الخام والمشتقات النفطية.

وبنت تونس افتراضيات موازنة عام 2024 على سعر 81 دولارًا لبرميل خام برنت، مقابل 83 دولارًا للبرميل في العام المالي السابق له.

وتوضح موازنة تونس، أن أي زيادة بنحو دولار واحد في سعر برميل النفط بالسوق العالمية عن الافتراضيات المحددة يؤدي إلى زيادة في مصروفات الدعم بقيمة 144 مليون دينار (46.25 مليون دولار).

وللاطلاع على حصاد وحدة أبحاث الطاقة لعام 2023 بشأن النفط والغاز والفحم والطاقة المتجددة والهيدروجين والسيارات الكهربائية، يرجى الضغط هنا.

اقرأ أيضًا أبرز موضوعات حصاد وحدة أبحاث الطاقة لعام 2023: